Morales, som själv har varit kokaodlare och fortfarande leder en organisation för kokaodlare i regionen Chapare, har avfärdat varningar om att åtgärden kan bidra till ökad narkotikahandel. Kokabladen är råvara i kokaintillverkning, men har även traditionella användningsområden i Anderna för att bland annat bota höjdsjuka och dämpa hunger, törst och smärta.
Enligt lagen kan de legala kokaodlingarna expanderas till 22000 hektar, ett område något större än Stockholms kommun. Tidigare var gränsen 12000 hektar, rapporterar BBC.
En EU-studie 2013 fann att 14700 hektar är tillräckligt för att tillfredsställa den legala efterfrågan på kokablad i Bolivia, skriver nyhetsbyrån AFP.
Bolivia är den tredje största kokaproducenten i världen efter Colombia och Peru. De två sistnämnda länderna försöker i stället att minska kokaodlingarna, för att få bukt med knarkhandeln, enligt AFP.
Den tidigare presidenten Jorge Quiroga anklagar Morales för att genom lagändringen dra skam över Bolivia internationellt. Lagen kommer att leda till ökad brottslighet, säger han.
Morales har tidigare uppmanat FN att agera för en legalisering av kokabladstuggande i hela världen, enligt BBC.
TT
